Subscribe to sleep
Subscribe to sleep
Share Dialog
Share Dialog
volmex.finance是一个代币化的波动率协议。该协议为加密资产实现了类似 VIX 的指数。
volmex目前支持Ethereum 、Polygon、Arbitrum三条主链。拥有两个标的指数：ETH波动率指数和BTC波动率指数。
本文不讨论关于波动率的概念，而是基于volmex的产品特征发掘其可能的套利与低风险的流动性挖矿。以下均以ETH波动率指数和Polygon链举例说明。
铸造：在volmex中用250个USDC可mint生成一对token：1个ETHV和1个iETHV。（技术上为 0.999,有一点铸造费用）
ETHV：ETH波动率指数代币。iETHV：反向ETH波动率指数代币。
赎回：在任何时候，使用1个ETHV和1个iETHV可以redeem成250个USDC。（有千3的赎回费用）
即在volmex的产品体系下 Price(ETHV) +Price(iETHV) = 250
套利的思路很简单，在Quickswap里有ETHV-USDC和iETHV-USDC的交易对，其价格由市场决定。
当ETHV的价格加上iETHV的价格小于250时，即可买入等量的ETHV和iETHV，然后去volmex中以250:1的固定比例赎回USDC。
其中差价即为套利所得。
波动率指数的一大特征就是其呈现出均值回复的特征，这个特征使得组ETHV-USDC LP的无常损失风险降低，因为我们总能期待ETH波动率成周期性变化。
其二，因为Price(ETHV) +Price(iETHV) = 250这个公式的存在，外加上面提到的套利空间存在，市场会驱使ETHV-USDC和iETHV-USDC的交易量保持相关性。
我们可以同时组ETHV-USDC的 LP 和iETHV-USDC 的LP，单个币对的无常损失被抵消。这使得我们可以低风险的进行流动性挖矿。
在Quickswap中的LP，需要手动添加相关合约代码才能看到。
ETHV合约地址：0x3dbd2a88627566306ae9f5f5fb466b498535af21
iETHV合约地址：0x39cdbd331c94d781d4b50802346152549689b1e5
指数定价API：https://api.volmex.finance/graphql
官方文档：https://docs.volmex.finance/languages/chinese
建议volmex可以去掉Mint费用以及降低redeem费用，以促进市场的交易量。
注：本文不构成任何投资建议，请自行把控风险，DYOR。
volmex.finance是一个代币化的波动率协议。该协议为加密资产实现了类似 VIX 的指数。
volmex目前支持Ethereum 、Polygon、Arbitrum三条主链。拥有两个标的指数：ETH波动率指数和BTC波动率指数。
本文不讨论关于波动率的概念，而是基于volmex的产品特征发掘其可能的套利与低风险的流动性挖矿。以下均以ETH波动率指数和Polygon链举例说明。
铸造：在volmex中用250个USDC可mint生成一对token：1个ETHV和1个iETHV。（技术上为 0.999,有一点铸造费用）
ETHV：ETH波动率指数代币。iETHV：反向ETH波动率指数代币。
赎回：在任何时候，使用1个ETHV和1个iETHV可以redeem成250个USDC。（有千3的赎回费用）
即在volmex的产品体系下 Price(ETHV) +Price(iETHV) = 250
套利的思路很简单，在Quickswap里有ETHV-USDC和iETHV-USDC的交易对，其价格由市场决定。
当ETHV的价格加上iETHV的价格小于250时，即可买入等量的ETHV和iETHV，然后去volmex中以250:1的固定比例赎回USDC。
其中差价即为套利所得。
波动率指数的一大特征就是其呈现出均值回复的特征，这个特征使得组ETHV-USDC LP的无常损失风险降低，因为我们总能期待ETH波动率成周期性变化。
其二，因为Price(ETHV) +Price(iETHV) = 250这个公式的存在，外加上面提到的套利空间存在，市场会驱使ETHV-USDC和iETHV-USDC的交易量保持相关性。
我们可以同时组ETHV-USDC的 LP 和iETHV-USDC 的LP，单个币对的无常损失被抵消。这使得我们可以低风险的进行流动性挖矿。
在Quickswap中的LP，需要手动添加相关合约代码才能看到。
ETHV合约地址：0x3dbd2a88627566306ae9f5f5fb466b498535af21
iETHV合约地址：0x39cdbd331c94d781d4b50802346152549689b1e5
指数定价API：https://api.volmex.finance/graphql
官方文档：https://docs.volmex.finance/languages/chinese
建议volmex可以去掉Mint费用以及降低redeem费用，以促进市场的交易量。
注：本文不构成任何投资建议，请自行把控风险，DYOR。
<100 subscribers
<100 subscribers
No activity yet