
加密市场常用指标及其预测价值
一、合约持仓量Open Interest 1.定义和解释 合约持仓量(Futrues Open Interest)也称作未平仓合约(OI)被定义为当前在衍生品交易所的交易对上的未平仓头寸(包括多头和空头头寸)的数量。以BTC举栗子: 大量未平仓合约可能表明BTC 价格的波动性增加。因此,未平仓合约图表也可用于通过附加指标确定市场顶部和底部。 随着未平仓合约 (OI) 的增加,这表明更多的流动性、波动性和注意力正在进入衍生品市场。OI 的上升趋势可能支持当前持续的价格趋势。 随着未平仓合约 (OI) 的减少,这表明投资者正在平仓。反过来,这可能会触发价格突然波动导致多头/空头挤压的可能性,反之亦然。 2.用列和预测价值 如图所示,汇总了全球各大优质交易所的比特币合约持仓量与比特币价格,两者在时间上几乎是同步的,价格与合约持仓量几乎呈现正相关性,表明单独根据合约持仓量预测价格涨跌的预测价值微乎其微。两段指标和价格的背离如图中箭头所示,不具有普遍代表性,但是当出现这种负相关性的背离时候,才具备一定的预测价值,可是不是100%可靠的。二、合约多空比L-S Ratios 合约多空比(LS比...

比特币的双均线组合策略验证和浅析
一、美林关于移动平均线的研究 期货分析者最常用的是简单移动平均线MA。关于简单移动平均线MA、线性加权移动平均线WMA还是指数加权移动平均线EMA的表现优劣,以及短期和长期移动平均线的最佳表现组合,美林研究部门做了大量研究工作。他们回测了13中商品,对上述移动平均线分别进行测试。结论扼要如下: 1.没有哪种移动平均线在所有市场表现最佳,每个市场都有自己独特的最佳移动平均线; 2.简单移动平均线优于加权和指数移动平均线;如下图所示:3.双移动平均线组合(简称双均线组合)相对三移动平均线和通道线方法是最好的选择; 4.移动平均线(或者每种技术指标)都应当,也能够针对具体市场的个性和特点进行优化处理,如下图所示。二、比特币的双均线策略验证与分析 为了发现比特币的双均线组合最佳表现,笔者通过编写双均线组合策略,测试了比特币2013年4月1日至2022年5月31日的历史数据,验证策略的正确性,并对均线组合的结果作了比较分析。 在回测历史行情时候,假定每笔订单的投入为1万美元。 首先将笔者编写的策略运行结果与TradingView的同样参数的策略进行对比验证。我们选取MA5和MA10移动平均...

关于趋势跟踪策略和认知偏差
一、趋势跟踪 趋势跟踪交易体系存在如下几个缺点: 1、胜率不高,对一个典型的趋势跟踪系统而言,可能仅有30-35%的交易是赚钱的。 2、无趋势和趋势反转时候最容易失效和亏钱。趋势的结束和逆转,对趋势交易员的账户和精神是残酷的打击。在上述市场状态下趋势跟踪策略会使你不断亏损。亏损期的回撤程度大致相等于之前的回报水平。 3、需要动用更多的资金,才能确保合理的风险控制。资金少容易导致爆仓甚至破产。 然而每一种交易策略都有更适合自己的市场环境:趋势跟踪交易策略更适合稳定的趋势或者波动的趋势,而不适合于线态窄幅整理和宽幅度的波动,后者适用于反趋势交易系统,而波段交易适用于几乎所有的市场环境。补充一点,波段交易者使用5分钟、15分钟或者1小时K线图。 趋势跟踪交易者,不去预测市场,而是会首先判断市场处于何种市场环境中,他们会根据指标信号来判断市场环境和买卖时机。 采用趋势跟踪策略归结为如下几个要点: 1、建立优势:找到一个收益-预期风险(R乘数)不小于3的进场点位,这样长期来看容易创造正的回报。 2、管理风险,包括资金管理和风险的止损控制。资金管理是一门艺术。 3、不断地重复,关注于整体是否...

加密市场常用指标及其预测价值
一、合约持仓量Open Interest 1.定义和解释 合约持仓量(Futrues Open Interest)也称作未平仓合约(OI)被定义为当前在衍生品交易所的交易对上的未平仓头寸(包括多头和空头头寸)的数量。以BTC举栗子: 大量未平仓合约可能表明BTC 价格的波动性增加。因此,未平仓合约图表也可用于通过附加指标确定市场顶部和底部。 随着未平仓合约 (OI) 的增加,这表明更多的流动性、波动性和注意力正在进入衍生品市场。OI 的上升趋势可能支持当前持续的价格趋势。 随着未平仓合约 (OI) 的减少,这表明投资者正在平仓。反过来,这可能会触发价格突然波动导致多头/空头挤压的可能性,反之亦然。 2.用列和预测价值 如图所示,汇总了全球各大优质交易所的比特币合约持仓量与比特币价格,两者在时间上几乎是同步的,价格与合约持仓量几乎呈现正相关性,表明单独根据合约持仓量预测价格涨跌的预测价值微乎其微。两段指标和价格的背离如图中箭头所示,不具有普遍代表性,但是当出现这种负相关性的背离时候,才具备一定的预测价值,可是不是100%可靠的。二、合约多空比L-S Ratios 合约多空比(LS比...

比特币的双均线组合策略验证和浅析
一、美林关于移动平均线的研究 期货分析者最常用的是简单移动平均线MA。关于简单移动平均线MA、线性加权移动平均线WMA还是指数加权移动平均线EMA的表现优劣,以及短期和长期移动平均线的最佳表现组合,美林研究部门做了大量研究工作。他们回测了13中商品,对上述移动平均线分别进行测试。结论扼要如下: 1.没有哪种移动平均线在所有市场表现最佳,每个市场都有自己独特的最佳移动平均线; 2.简单移动平均线优于加权和指数移动平均线;如下图所示:3.双移动平均线组合(简称双均线组合)相对三移动平均线和通道线方法是最好的选择; 4.移动平均线(或者每种技术指标)都应当,也能够针对具体市场的个性和特点进行优化处理,如下图所示。二、比特币的双均线策略验证与分析 为了发现比特币的双均线组合最佳表现,笔者通过编写双均线组合策略,测试了比特币2013年4月1日至2022年5月31日的历史数据,验证策略的正确性,并对均线组合的结果作了比较分析。 在回测历史行情时候,假定每笔订单的投入为1万美元。 首先将笔者编写的策略运行结果与TradingView的同样参数的策略进行对比验证。我们选取MA5和MA10移动平均...

关于趋势跟踪策略和认知偏差
一、趋势跟踪 趋势跟踪交易体系存在如下几个缺点: 1、胜率不高,对一个典型的趋势跟踪系统而言,可能仅有30-35%的交易是赚钱的。 2、无趋势和趋势反转时候最容易失效和亏钱。趋势的结束和逆转,对趋势交易员的账户和精神是残酷的打击。在上述市场状态下趋势跟踪策略会使你不断亏损。亏损期的回撤程度大致相等于之前的回报水平。 3、需要动用更多的资金,才能确保合理的风险控制。资金少容易导致爆仓甚至破产。 然而每一种交易策略都有更适合自己的市场环境:趋势跟踪交易策略更适合稳定的趋势或者波动的趋势,而不适合于线态窄幅整理和宽幅度的波动,后者适用于反趋势交易系统,而波段交易适用于几乎所有的市场环境。补充一点,波段交易者使用5分钟、15分钟或者1小时K线图。 趋势跟踪交易者,不去预测市场,而是会首先判断市场处于何种市场环境中,他们会根据指标信号来判断市场环境和买卖时机。 采用趋势跟踪策略归结为如下几个要点: 1、建立优势:找到一个收益-预期风险(R乘数)不小于3的进场点位,这样长期来看容易创造正的回报。 2、管理风险,包括资金管理和风险的止损控制。资金管理是一门艺术。 3、不断地重复,关注于整体是否...

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这篇思考是第一篇的延续,主要汇集了9月份至今,笔者在新疆旅行放空阶段,对于交易的一些思考,沿途的风景很美,欣赏美景放空治愈的同时,从来没有也难以停止过思考,这也许是金牛座的宿命,难以阻止人类思维的分泌物分泌——即思维内耗。将持续更新内容和丰富内容,欢迎大家持续关注和订阅
【市场的客观情况】
从如下几个方面去考察调研市场客观情况:
1.市场情绪,通过FGI指标
2.市场多空力量对比,通过爆仓指标
3.市场主力资金动向,通过ETF资金净流量
FET的9月8日以来的行情出现了这种情况4H的背驰进场点比1H的更加有序明显因而是1H 4H和1D级别中最佳的进场点,这打破了级别越小(时间越短)进场越优的固有感性认知
2024年9月21日
【本轮持续看涨小结】
外部事件即外因分为情绪事件和供求事件,供求事件通过市场本身多空矛盾起决定作用,会导致市场价格对价值重估,而情绪事件没有根本上引起市场内部多空力量转变,其影响有限而短暂,典型的例子是之前特朗普竞选的炒作和美联储超预期降息,后者是供求事件。
2024年9月22日
【白马黑马的感想】
白马黑马都是马,马是共性,黑白区分个性,到底是先有马后有黑白马,还是先有黑白马后提炼出马的概念,还是没有先后之分?至今无从得知。共性中有个性,个性中有共性?根据人类认识事物的特殊——一般——特殊的否定之否定的归纳演绎规律,倾向于个性中包含共性,没有个性没有共性
2024年9月22日
【炼金术】
对盈错亏无是非观
观以无心
价格价值对立统一
证伪重于证实
一开始最安全
2024年9月23日
【答A股 VS 币圈十胜论】

2024年10月7日
【资本异化的世界】
之于资本异化的世界 勇敢承认唯心主义 未能将客观世界反映到 意识层面
你一旦了解过去 就能理解现在 台上的如果是真理 椅子上的就是谬误
你放逐身心 依然能够思考 在他人眼中的虚伪 却是自我心中的清醒 他人即地狱
——信徒于喀什煌冠2024年10月8日
【真理的标准在于市场】
这个世界 堆砌观点和视角 事实和真理 在于少数人那里
市场是检验真理的 唯一标准
2024年10月15日
【比特币之路】
通往10万的路
是尸体堆砌的
路虽远行则必至(不借助外力
事虽难做则必成

【比特币将血脉觉醒】
人生 可以错一百次 但只需要对20-30%
2024年10月29日
【不确定性中找确定性】思考现象是可以抓住相对确定性的本质的,通过现象可以无限接近本质,需要通过计划性来应对绝对的不确定性,而相对的确定性是计划性的客观条件,但是绝对的不确定性要求计划性也具有灵活的不确定性——金牛座容易读懂摩羯座教员的核心思想,因为这两个星座各方面都相同相通
2024年11月1日
【比特币血脉觉醒】
人生起起落落 百转千回 实在是太艰难了 终于 走出来了
道路是曲折的 前途是光明的

【爬悬臂长城 和麦积山石窟】
绝对的高会恐惧 相对的高会平静 信仰看似可有可无 它好比天梯的栏杆
当我们恐惧时候 怎么来克服 找到内心里的栏杆 那是勇往直前的勇气
相对绝对有利条件 的产生 往往在最后一下的 坚持中

【市场的时间】
市场本没有时间 时间藏在MACD运动中
2024年11月12日
【市场的本质】是人气情绪和高换手 最近的MEME板块 反应了上述本质
MEME代表了市场80% 公众交易者 小资金以小博大 高换手击鼓传花 拿完整个涨幅的很少
高收益也藏高风险 不稳定性最大 跌起来也是很快的崩 适合激进型投资者

2024年11月14日
【交易的两个战略阶段】
最终通过 计划性和机动性 实现主动性

2024年11月15日
思考汇编的所有内容原稿源于信徒的微信朋友圈和微信收藏夹
这篇思考是第一篇的延续,主要汇集了9月份至今,笔者在新疆旅行放空阶段,对于交易的一些思考,沿途的风景很美,欣赏美景放空治愈的同时,从来没有也难以停止过思考,这也许是金牛座的宿命,难以阻止人类思维的分泌物分泌——即思维内耗。将持续更新内容和丰富内容,欢迎大家持续关注和订阅
【市场的客观情况】
从如下几个方面去考察调研市场客观情况:
1.市场情绪,通过FGI指标
2.市场多空力量对比,通过爆仓指标
3.市场主力资金动向,通过ETF资金净流量
FET的9月8日以来的行情出现了这种情况4H的背驰进场点比1H的更加有序明显因而是1H 4H和1D级别中最佳的进场点,这打破了级别越小(时间越短)进场越优的固有感性认知
2024年9月21日
【本轮持续看涨小结】
外部事件即外因分为情绪事件和供求事件,供求事件通过市场本身多空矛盾起决定作用,会导致市场价格对价值重估,而情绪事件没有根本上引起市场内部多空力量转变,其影响有限而短暂,典型的例子是之前特朗普竞选的炒作和美联储超预期降息,后者是供求事件。
2024年9月22日
【白马黑马的感想】
白马黑马都是马,马是共性,黑白区分个性,到底是先有马后有黑白马,还是先有黑白马后提炼出马的概念,还是没有先后之分?至今无从得知。共性中有个性,个性中有共性?根据人类认识事物的特殊——一般——特殊的否定之否定的归纳演绎规律,倾向于个性中包含共性,没有个性没有共性
2024年9月22日
【炼金术】
对盈错亏无是非观
观以无心
价格价值对立统一
证伪重于证实
一开始最安全
2024年9月23日
【答A股 VS 币圈十胜论】

2024年10月7日
【资本异化的世界】
之于资本异化的世界 勇敢承认唯心主义 未能将客观世界反映到 意识层面
你一旦了解过去 就能理解现在 台上的如果是真理 椅子上的就是谬误
你放逐身心 依然能够思考 在他人眼中的虚伪 却是自我心中的清醒 他人即地狱
——信徒于喀什煌冠2024年10月8日
【真理的标准在于市场】
这个世界 堆砌观点和视角 事实和真理 在于少数人那里
市场是检验真理的 唯一标准
2024年10月15日
【比特币之路】
通往10万的路
是尸体堆砌的
路虽远行则必至(不借助外力
事虽难做则必成

【比特币将血脉觉醒】
人生 可以错一百次 但只需要对20-30%
2024年10月29日
【不确定性中找确定性】思考现象是可以抓住相对确定性的本质的,通过现象可以无限接近本质,需要通过计划性来应对绝对的不确定性,而相对的确定性是计划性的客观条件,但是绝对的不确定性要求计划性也具有灵活的不确定性——金牛座容易读懂摩羯座教员的核心思想,因为这两个星座各方面都相同相通
2024年11月1日
【比特币血脉觉醒】
人生起起落落 百转千回 实在是太艰难了 终于 走出来了
道路是曲折的 前途是光明的

【爬悬臂长城 和麦积山石窟】
绝对的高会恐惧 相对的高会平静 信仰看似可有可无 它好比天梯的栏杆
当我们恐惧时候 怎么来克服 找到内心里的栏杆 那是勇往直前的勇气
相对绝对有利条件 的产生 往往在最后一下的 坚持中

【市场的时间】
市场本没有时间 时间藏在MACD运动中
2024年11月12日
【市场的本质】是人气情绪和高换手 最近的MEME板块 反应了上述本质
MEME代表了市场80% 公众交易者 小资金以小博大 高换手击鼓传花 拿完整个涨幅的很少
高收益也藏高风险 不稳定性最大 跌起来也是很快的崩 适合激进型投资者

2024年11月14日
【交易的两个战略阶段】
最终通过 计划性和机动性 实现主动性

2024年11月15日
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