经济发展至今，有各类货币体系出现，可知见者，贝币、绢帛、交纸、金银、铸币、法币、纸币、加密货币均有。

然迄今止，仍无上好之货币体系。

本文，意不在求完美解决方案，先理清各钟货币的异同，如果有可能在总结各类体系之后，看能否有好的推论和发现。

为更好比较，先做一对比表：

表一、货币效率分类对比表

下面，做部分详细描述，因对比较多，只描述高位差异部分和加密货币优劣部分。

1、携带方便性，现在是2022年2月，到目前为止，带现金的开始变得很少了，电子支付已经成为主要支付方式，所以，信用账户我们定义9，加密货币在普通人群中的普及情况并不太好，当然你带1亿加密货币记一个密码，肯定比带着法币纸币要方便，所以加密货币给8分，而信用法币只有7分。

2、流通便利性，最少目前看，加密货币的等待时间要用做交易，最少要换成法币，这个时间不一定很方便，当然你如果说跨境比较快，也是存在，但是正常情况，跨境支付的比例还是比较少的，所以给信用账户业务9分，法币8分，加密货币7分，金银比较麻烦给6分。

3、信用稳定性，这个看的是货币本身的价值锚定是否稳定恒定。在对方拿出金银，绢帛一类实物的时候，只要是真实的，那么就存在，如果这个给8分，那么信用法币，就可能存在滥发风险，所以只给7分，而信用账户，可能还存在后期问题，所以再少给1分只有6分，加密货币本身很多可能是通缩货币，所以长期看给的9分。

4、扩张性，或者有读者不明白扩张性有什么意义，举个例子，如果以前用贝币，或者铸币，某个小国一年的GDP是1000万美元，如果经历提升性发展，第二年生产力到了5000万美元，那么一年时间要找到那么多货币，反而比生产发展更不易。所以讨论货币时，需要讨论扩张性。这里扩张性最好的是信用账户，道理也简单，因为有准备金率这个工具。而加密货币如果是通缩货币，那么扩张性反而非常不好。

5、生产便利性，同样，因为准备金率的关系，信用账户的生产便利性是最好，而传统加密货币的生产便利性甚至不如贝币，绢帛。最少绢帛 黄金可以扩大养殖生产得到，信用法币和信用账户更是容易，而通缩类货币，缺越来越难，可能作为收藏品是可以的，但是作为经济润滑剂来说，当经济体量增大时，货币不能等值增加，最终会阻碍交换和经济发展。

6、通胀促进性，过度通胀总会损害部分持币人的利益，而通缩会抑制社会发展，在通胀可控的情况下，信用账户的优点依旧远大于通缩加密货币。事实上，哪怕时贝币，绢帛在长期看，对经济的好处都有可能大于通缩加密货币。

7、储存良性，这点上加密货币应该不输于法币。信用账户会有中心化的威胁，贝币绢帛，有损坏的风险。

8、贷款自洽性，所谓贷款自洽性，与货币自然增长有关，即贷款周期之后，是否存在相应的货币补给账务平衡机制，在传统实物货币体系，实物货币的初始出现是生产获取，劳动获取，有算数递增属性，每次货币增加，都是完全所有权货币进入流通，比如生产出来绢帛的生产商，挖出黄金的矿工，天生具有新增货币的所有权，通缩加密货币有一定问题，虽然也具备进入流通时的天生所有权，但是每次进入流通的加密货币所需消耗的产能却是几何级数递增的，这很可能不利于经济。实物货币的算数级数递增，却很可能跟不上经济的发展速度。信用法币倒是可以完全满足几何级数递增，只是不具备完整的天生所有权，通常来说，信用法币是使用对冲借条进行的货币增发，对冲借条的存在，在账务逻辑商就注定了法币体系的周期危机。比如一个1万亿规模的货币体系，经过n周期，增长到9万亿规模，只要有人具备货币的所有权，就注定有对应的人数具备同样规模的债务，那么这种货币增长就会一致伴随债务增长，只有出现坏账处理的时候，才会变成真实的所有权货币。所以信用法币账户事实上，并不具备完全的贷款自洽性，这里得到的分数是最低的。或者这段话并不完全能够解释清楚这个逻辑，我们会专题开另一个文字阐述这件事。

9、反洗钱，这点上实物货币如果取可接受值7，那么无疑信用法币账户的反洗钱属性是最可控的，虽然可控本身，会带来部分过于滥用可控的行为，但是我们不能否认他的可控性。而去中心化加密货币在这点上几乎无法查询，所以只给5分。

10、去中心化安全性，这点上无疑加密货币是最安全的，而信用法币账户，因为中心化的原因，存在各种不安全因素。

综上，我们可以看到各种货币体系的利弊，最少在综合性能上看，信用货币在未来一段时间内还是具备综合优势的。

有了这张表，在下阶段的货币金融体系的设计中，我们也就可以尽量避免各种已知的问题，也就有了实现更安全、更具效率的货币金融体系的可能。

本文限于篇幅，还有自己懒的原因，没有完全展开，后续会有局部展开的文章，也是看时间和兴趣了。欢迎大家提建议，资助，批评，吵架。